OTC trhu a hrozba bankovního selhání v makroekonomickém prostředí

OTC trh je zodpovědným segmentem činnosti bank, zejména na makroekonomické úrovni. Stejně jako hotovostní trh je to komplexní multifaktorová struktura, v níž jsou rizika insolvence poměrně vysoká. Při modelování a studování korelace stávajících selhání s nominální hodnotou bankovních aktiv v mezinárodní praxi se při odhadování pravděpodobnosti selhání používá široce používaná metoda momentů portfolia aktiv, která je známá jako metoda ocenění aktiv. Kromě toho lze použít také přístup s maximální pravděpodobností.

OTC trh a jeho vlastnosti naznačují, že pro určení roční pravděpodobnosti selhání vyžaduje informace takto:

1. počet provozních komerčních bank na začátku každého kalendářního roku pro období vyhledávání;

2. Počet obchodních bank, které jsou charakterizovány skutečností selhání, a to následná likvidace na základě rozhodnutí vyšších orgánů likvidovat komerční banku, pozastavení nebo zrušení licence v souvislosti s následnou likvidací a podání žaloby u soudu prohlásit banku za bankrot.

Výpočet selhání komerčních bank v časovém období t se rovná počtu neplacených výdajů dělených maximálním počtem selhání a je určen podle vzorce:

(Nt-1)) / 2 "Do (Do-l) P (Not (Nt-1)

Kde: p2av je každoroční pravděpodobnost selhání jakékoli obchodní banky systému. Současně eliminujeme vliv vnitřních a vnějších faktorů fungování komerčních bank systému a zohledňujeme pouze vliv faktoru odrážejícího počet bank, u nichž je skutečnost selhání charakteristická; Dt - počet systémových prvků, kterým je přiřazen výchozí stav pro zvolené časové období t; Nt - počet fungujících bank za zvolené časové období t; T je časový interval, který se rovná jednomu kalendářnímu roku.

Roční pravděpodobnost selhání by měla být porovnána s vybranými ukazateli makroekonomického prostředí (jak předpokládá trh s cennými papíry nebo korporátními cennými papíry), aby se zjistila existence lineárního regresního vztahu. Existence takové závislosti bude sloužit jako důkaz hypotézy o skutečné existenci vazby mezi uzavřením komerčních bank a změnami, ke kterým dochází v takovém prostředí, a pak na základě konstruovaných lineárních regresních rovnic bude také možné předpovědět změny ve vybraných makroekonomických ukazatelích hypoteticky změnou počtu likvidovaných komerčních bank.

Stupeň korelace mezi roční pravděpodobností selhání a makroekonomickým prostředím charakterizuje korelační koeficient, pokud je v intervalu nebo od -1 do +1, pak můžeme hovořit o lineárním regresním vztahu mezi dvěma sadami diskrétních dat.

Makroekonomické prostředí státu lze charakterizovat nesčetnými ukazateli, ale v současné době se zajímáme pouze o ty, jejichž závislost lineární regrese na roční pravděpodobnosti selhání lze prokázat čistotě experimentu. Je třeba poznamenat, že většina ekonomických ukazatelů může mít korelační závislost na roční pravděpodobnosti selhání, ale na mimoburzovním trhu je uspořádán tak, že tato závislost je nefunkční a jeho dostupnost může být tedy subjektivní.

Tato analýza nám umožňuje konstatovat, že mezi takovým ukazatelem existuje výrazný vztah příčin a následků, jako je roční pravděpodobnost selhání a makroekonomické prostředí. Uzavření komerčních bank je tudíž spojeno se snížením devizových prostředků, které ukládají úvěrové instituce jiných zemí, což negativně ovlivňuje investiční pozici a vede ke zvýšení čistého domácího úvěru vlády.