Koeficient pohyblivosti vlastností: vzorec. Analýza finančního stavu

Není pro nikoho tajemstvím, že stabilita finanční výkonnosti jakéhokoli podniku závisí především na gramotnosti a přiměřenosti investování finančních zdrojů do aktiv. Proto je nutné pro kvalitativní posouzení studovat strukturu nemovitosti, jakož i zdroje její tvorby a důvody pro jejich změnu. Mimochodem, podrobněji uvážíme důvody, které negativně ovlivňují finanční situaci struktury.

Produkt odhadu

Zpočátku je podle rozvahy účelné určit celkovou hodnotu majetku struktury k určitému datu vykazování. Ve stejné fázi je nutné zjistit odchylky pro každý typ majetku srovnáním informací na konci a za začátku vykazovaného období. Je třeba poznamenat, že pro detailní studium změn ve struktuře je nutné dodatečně vypočítat specifickou váhu každého druhu nemovitosti v celkové měně uváděné v rozvaze a také studovat příčiny strukturálních změn v majetku.

Další krok

Dále je logické zvážit poměr dynamiky současného a dlouhodobého majetku a také vypočítat koeficient pohybu majetku. Na základě těchto výpočtů je vhodné vyvodit tyto závěry:

• V případě zvýšení provozního kapitálu a poklesu neobchodovatelných aktiv lze ve struktuře pozorovat tendenci k urychlení obratu komplexu nemovitostí. V tomto scénáři je obvykle výsledkem uvolnění určité části finančních prostředků a krátkodobých investic (samozřejmě, pokud se zvýšil podíl předložených položek).
• Aby bylo možné správně charakterizovat majetek, je nutné vypočítat koeficient mobility nemovitosti. Je představován jako poměr hodnoty základního oběžného majetku k hodnotě majetku. ). V praxi to vypadá takto: Kmi = OA / VB ( ratio mobility mobility ). Vzorec, jak vidíte, je poměrně jednoduchý.

Co jiného?

Konečným krokem první fáze je výpočet Kmoa. Koeficient pohyblivosti oběžných aktiv je vyjádřen jako poměr jejich maximální pohyblivé složky (nejen prostředků, ale také finančních investic) na celkovou hodnotu OA. Je důležité poznamenat, že zvýšení výše uvedených koeficientů je vynikajícím potvrzením zrychlení obratu majetkového komplexu struktury.

Koeficient pohyblivosti oběžných aktiv je následující: Kmoa = (DS + CFI) / OA.

Je třeba poznamenat, že nízká úroveň mobility OA není vždy negativním faktorem. V případě vysokého indexu ziskovosti produktu je struktura obvykle směrována k volným zdrojům za účelem rozšíření a posílení produkce.

Analýza výrobního potenciálu

Není žádným tajemstvím, že finanční situace jakékoli struktury je způsobena její výrobní činností. Proto je při jeho analýze nutné odborně zhodnotit výrobní potenciál, který by měl zahrnovat:

• Dlouhodobý majetek.
• Nedokončená výroba.
• Nemovitosti průmyslových účelů.
• Náklady budoucích období.

Důležité je skutečnost, že předložené články obsahují ve své struktuře pouze reálná aktiva. Právě oni charakterizují kapacitu struktury ve výrobním plánu (zásobování zásob atd.).

Charakteristika výrobního potenciálu

Za účelem správného znázornění výrobního potenciálu se používají následující ukazatele:

• Pohyb, stejně jako podíl aktiv na výrobní účely v celkové hodnotě majetku.
• Pohyb, stejně jako specifická váha OS v celkové hodnotě majetku podniku.
• Koeficient opotřebení OS.
• Odpisová míra je zprůměrována.
• Přítomnost, dynamika, stejně jako specifická váha kapitálových investic, jejich poměr k finančním.

Závěry

Zvýšení podílu výrobních aktiv na konci roku a větší podíl odpovídajících aktiv na celkovém objemu struktury znamená obvykle výrazný nárůst výrobních příležitostí. Je důležité poznamenat, že tento ukazatel by neměl být nižší než 50 procent (pro srovnání jsou zpravidla používány ukazatele v průmyslu jako standard). Specifická váha hodnoty dlouhodobých aktiv v celkové hodnotě finančních prostředků struktury je vypočtena jako poměr zůstatkové hodnoty OS k zůstatkové měně. Takový výpočet se obvykle provádí na začátku a na konci vykazovaného období. Absolutní ukazatele, které se odrážejí v analýze, jsou porovnávány se standardními ukazateli (relevantními pro všechny struktury tohoto nebo tohoto odvětví).

Po výpočtu koeficientu opotřebení (jinými slovy odpisy) se vytváří kvalitativní charakteristika jeho změn. Za účelem správného vyhodnocení intenzity odpisování OS se používá ukazatel průměrné odpisové sazby (poměr výše odpisů k počátečním nákladům OS).

Analýza složení a dynamiky mobilních médií

Na základě analýzy struktury mobilních aktiv (viz výše uvedený poměr mobility nemovitostí) je vhodné zvážit změny, ke kterým došlo ve složení operačních systémů obecně, a poté - v kontextu konkrétních článků. Doporučuje se zvážit hlavní příčiny změn pracovního kapitálu:

• Zisk (po zaplacení všech daní).
• Poplatky za odpisy.
• Zvýšení vlastních zdrojů společnosti.
• Zvýšení dluhu z úvěrů nebo půjček.
• Zvýšení závazků z titulu závazků.

Snížení pracovního kapitálu

Hlavní důvody pro snížení pracovního kapitálu jsou následující:

• Některé náklady pokryté zisky, které zůstávají k dispozici konkrétní struktuře.
• Investice kapitálové povahy.
• Finanční investice dlouhodobé povahy.
• Výrazné snížení splatných účtů.

Je třeba poznamenat, že po stanovení absolutních ukazatelů a celkovém hodnocení by měly být vypočítány hodnoty efektivního využití majetku.

Koeficient dlouhodobé finanční nezávislosti

Jak bylo uvedeno výše, k posuzování růstového potenciálu se používá řada ukazatelů. Pohybová míra vlastnictví, která byla shora uvedena, charakterizuje průmyslovou specifičnost struktury. V ekonomice se však při analýze výroby používá řada koeficientů. Poměr výše vlastního kapitálu a dlouhodobých závazků k rozvahové měně tedy odráží podíl vlastních zdrojů na celkové výši finančních zdrojů. Je důležité si uvědomit, že doporučená hodnota v tomto případě je 0,8-0,9. Koeficient stability je vědecký název tohoto vztahu. V souladu s účetními záznamy Ruské federace se ukazatel vypočítává následovně:

(SK + DO) / WB = (strana 1300, formulář 1 + strana 1400, formulář 1) / strana 1700, formulář 1.

Analýza indikátoru

Faktor stability je obvykle analyzován v dynamice. Tudíž vzestupný trend může charakterizovat růst obchodní činnosti struktury, rozšíření výrobních kapacit a efektivitu řídícího procesu. Je logické, že pokles tohoto koeficientu odráží pokles obratu, respektive pokles tempa vývoje struktury. Je důležité poznamenat, že podnik může dosáhnout maximální úrovně ekonomického růstu pouze tehdy, pokud je získaný zisk reinvestován (tj. Investován).

Koeficient prognózy konkurzu

V případě včasného zjištění zhoršení finančního stavu struktury a zabránění platební neschopnosti je samozřejmě možné zabránit kolapsu podnikání. V tomto případě se uplatňuje prognostický koeficient úpadku. Tuto metodu obvykle používají analytici k posouzení solventnosti a obecného blahobytu společnosti.

Co znamená bankrot? V souladu s pojmem předloženým rozhodčím soudem je tento termín definován jako jeden z typů finanční situace dlužníka, pokud dlužník nemá možnost uspokojit nároky věřitelů nebo nemůže vypořádat s povinnými platbami.

Proces bankrotu plní dvě klíčové úkoly: odstranění dluhů vůči věřitelům a plné zotavení, jakož i následné posílení činností společnosti. Zpravidla se ekonomové řídí třemi přístupy, které mohou pomoci identifikovat možné snížení platební schopnosti právnické osoby. Mezi ně patří výpočet faktoru bonity, prognóza míry solventnosti a uplatnění systému kritérií neformálního charakteru. Tyto metody nám umožňují identifikovat možné odchylky i v raných fázích, a tak urychlit neutralizaci stávající hrozby. Jedná se o specifický systém řízení společnosti, který zabraňuje vzniku krize, včetně:

• Kontrola ekonomického stavu, průběžně produkovaná.
• Analýza některých odchylek od standardního průběhu činností společnosti, stejně jako posouzení rozsahu zhoršení.
• Identifikace faktorů, které negativně ovlivňují situaci.
• Určete možnosti obnovy finanční činnosti podniku.

Je třeba poznamenat, že jedním z hlavních znaků ekonomické insolvence právnické osoby je neochota plnit věřitelské nároky po dobu tří měsíců od okamžiku teoretického plnění závazků.

Závěr

Finanční stav právnické osoby může být ovlivněn faktory objektivní i subjektivní povahy. Je důležité je zvážit, aby bylo možné předčasně vyhodnotit riziko platební neschopnosti. Na subjektivní faktory je tedy třeba přičíst protiprocesní obrat v obchodním procesu, pokles poměru "cena-kvalita", nízká úroveň ziskovosti, zvýšení výdajové položky a nárůst pasiv. Mezi objektivní faktory patří neúplné nebo nepřesné zprávy, jejich zpoždění, zvýšení poměru dluhů k aktivům, nerovnosti v rozvaze aktiv a pasiv a nárůst nelikvidity (i když postupně).